從金融風暴談起 安聯人壽 巫世偉協理 Broker Channel Department Allianz Taiwan Life Insurance Company Ltd.

　　2007年8月美國引爆次級房貸後，為金融投資產業埋下了一連串的不確定性，一直延燒至今年『915金融海嘯』，讓全美第四大券商雷曼兄弟及美國AIG集團，在這波海嘯中搖搖欲墜甚至倒閉。究竟是什麼力量，排山倒海的顛覆全球金融市場，侵蝕社會大眾的財富；筆者認為『財務工程』扮演著幕後極重要的角色，它操弄著全世界投資者的喜怒哀樂。
　　 自1980年起『財務工程』的崛起，成就了不少人的財富夢想；高槓桿倍數的資金借貸、複雜的計算公式、華麗的銷售包裝、誘人的投資報酬，讓人們在彈指之間即能坐享財富，但隨著日新月異的財務工程技術及全球化趨勢的演進，也造就此次金融海嘯遍及全世界。
　　 而次級房貸(Sub prime)簡而言之便是將信用評比欠佳的債權經由財務工程包裝後再行銷售給其他金融機構或投資大眾以分散債權者之風險並增加流動性，但歷次金融風暴：如1997年亞洲金融風暴、1999美國LMC事件皆因流動性風險產生而形成當時的區域性的經濟危機，而此次金融海嘯也起因於流動性風險問題，除此之外，因商品包裝後行銷全球，導致危機蔓延重創全球金融機構，也讓金融機構的債信評等挨了一計悶棍；這場前所未見的風暴，也讓維持5~6年的多頭行情急轉直下。
　　 綜觀當今金融局勢非短期之因素所造成，想必然爾亦非短期可恢復蓬勃發展之勢；在此同時，如何運用現有資金創造未來財富，以滿足未來生活之財富需求；筆者建議可以從以下幾個面向思維：
　　1. 選擇及學習可以終身倚賴之技能，以賺取累積財富所需的本金；
　　2. 選擇多元化的投資理財工具，為您辛苦累積的財富依照不同的經濟趨勢選擇合適停泊標的，畢竟標的的報酬率影響著財富累積的速度；
　　3. 追求報酬同時思維風險管理；定時定額投資方式為風險管理的一種，讓您以平均成本及分散進場時機降低市場重挫的風險；
　　4. 以長期的眼光佈局投資；不論短期市場如何波動，長期終將回歸成長趨勢，這是人類追求進步的本性，造就成產業不斷成長，經濟趨勢亦不斷攀升。
　　
　　財富的累積仰賴著本金、時間與報酬率；股神華倫巴菲特曾說：當市場貪婪時，你要感到害怕；當市場恐懼時，你要貪婪應對。在這金融危財富重新分配之際，就看您採取什麼心態去應對？只要方法正確，這個心態已經決定您未來財富的際遇。

無上限終身醫療保險大復活 楊紹祥 經理 聯安保險企業 聯安•聯豪保險代理人

　　95.09.01主管機關公佈「人身保險商品審查應注意事項」第79點規定「長年期健康保險應有給付限額或保費調整機制」及第221點規定已核准銷售的商
品有一年的調整期，因此保險業界於96年8月31日前必須將無給付上限之醫療險停售，所以引發一波瘋狂購買潮，之後隨之取代的商品為帳戶型醫療及限額型醫療終身壽險，令一些來不及購買或觀望的客戶扼腕不已。而日前有家保險公司依據法令規定，重新規劃商品，經主管機關金管會同意，核准銷售理賠無上限終身醫療，並於97/8/18再度開賣。
　　該商品能得到主管機關同意販售，是因該商品有續期保費的調整機制。而所謂續期保費調整機制即此商品依實際經驗損失率達到調整保費之標準時，經該公司簽證精算人員評估並於年終精算簽證報告意見書揭露後調整此商品之保險費率，每次調整後之新費率以不超過原費率的百分之二十為限。經揭露後將新費率於下一保單年度始日之二個月前以書面通知要保人，並自下一保單年度起採用新費率計收保險費，但不會針對被保險人身體狀況調整之。如要保人不同意新費率者，應於下一保單年度始日之一個月前，以書面通知該公司，此商品之住院醫療保險金日額於下一保單年度始日零時調整為新費率所對應之住院醫療保險金日額。
　　而何時才會啟動保費調整機制?當損失率到達保費調整標準時75%~85%間就會啟動。至於損失率之計算以個別保單計算或整體保單計算？依據「人身保險商品審查應注意事項」第82點規定，具保險費調整機制之長年期健康險商品不得針對個別被保險人身體狀況調整。故損失率之計算以整體所有保單為基礎計算。同時 本商品所謂之損失率計算方式為：
損失率=(過去理賠累積值+當期理賠準備金 －理賠特別準備金)/累計保費收入。
至於理賠特別準備金的提存目的是為了達成風險管控的兩大目標：
一、當理賠率低時，保險公司會多提準備金，理賠率高時可沖抵；使財務穩定不因理賠而有太大起伏。
二、理賠率高於預期時，優先以準備金沖抵，不會任意調整保費，保障客戶權益。而具有保費調整機制之保單，對保戶是否較不利？可分以下二點說明：
1.保費調整機制在維持保險公司之永續經營，若發生重大天災人禍時，可藉由此機制共體時艱，以避免保險公司倒閉，而影響保戶保單權益。
2.目前業界具有保費調整機制之長年期健康險尚有南山人壽新手術醫療保險附約、安泰人壽新住院醫療定期健康保險附約、安泰人壽防癌終身健康保險附約等三張長年期健康險。這也顯示出具有保費調整機制之保單是時勢所趨。
　　說到具有保費調整機制的終身醫療保險，對客戶而言何時購買比較有利？因這類商品於保險費繳費期滿後，就不會受到保費調整機制的影響，所以愈早買對客戶而言愈有利。同時依衛生署的數據顯示國人的平均醫療費用逐年遞增，故這份保單勢必引起保戶另一波的購買熱潮。

你不可不知道的「責任險」 黃瑞明 專員 聯安保險企業 聯旗財產保險代理人

　　「責任保險」是指被保險人因過失行為致第三人受有損失，依法應負賠償責任時，由保險人負補償責任的保險契約。其險種種類繁多，散見於各個險種當中：如水險中的四分之三碰撞責任險或火險中的第三人責任險均是；但若以保險標的物的性質來簡單區分可分為：
1. 事業責任保險：即保險人承保被保險人從事各種事業活動過程中,因過失造成第三人損失所生的損害賠償責任,如營繕承包人責任保險、產品責任險、公共意外責任險屬之。
2.個人責任保險：即保險人承保被保險人日常生活中，因過失造成第三人損失所生的損害賠償責任，如個人責任險、住宅責任保險、汽車責任保險等屬之。
3.專業責任保險：即保險人承保被保險因職務上之過失，造成第三人受有損失所生的損害賠償責任，如教師責任險、建築師責任險、醫師責任險等屬之。

　　責任保險雖屬產物保險但又與一般財產保險多所差異；責任險的保險標的為被保險人對於第三人的賠償責任，並非如一般財產保險係為實體財物，故其保險標的物自無價值或保險價額可言，因此其保險金額的多寡係由被保險人與保險人任意約定，亦不發生超額或不足額保險的情形。其保險金額通常包含四個部份即每一個人體傷責任保險額額、每一事故體傷責任保險金額、每一事故財物損失之賠償金額與保險期間保險人之責任限額。而在理賠上，更是不同於一般財產保險。
理賠金給付對象的限制
　　責任保險的理賠金請求，應於被保險人於責任確定後，經給付賠償金予第三人後，向保險人提出理賠申請，故責任保險的給付對象應為被保險人自無疑異，但若經被保險人通知，保險人可逕向第三人給付。但若被保險人無力先行賠付第三人之損失，亦不做逕向第三人賠付之通知，受害人不但無法自被保險人處獲得賠償，亦無法向保險人請求，則責任險保護受害第三人的功能即完全喪失，故保險法另有規定，於損失責任確定時，第三人可於保險金額限度內，依其應得比例，直接向保險人請求給付保險金。
保險人的參與權
　　責任保險的標的物為被保險人對於第三人之損害賠償責任,損害賠償責任的大小，與保險人的利益有直接的關係，故責任險保單條款均有約定，被保險人對於第三人就其責任所為的承認、和解、或賠償未經保險人參與者，對保險人不生效力，除非經被保險人通知而保險人拒絕參與，不在此限。

保險「新」路你和我 湯麗美 業務處經理 聯安保險企業 聯豪保險代理人

　　打從步出校門，順利進入職場，便從事與財務有相關性的工作：銀行櫃檯飯店財務及貿易會計。自信的自己，對於自我工作的表現及老闆的賞識，原以為就這樣安定且安逸地當一個每天等著下班、每個禮拜等著放假、每個月等著領薪水的上班族，滿足的過日子。10年的朝九晚五，從未婚、結婚、一直到兒子的出生，才驚覺到時間、金錢、體力竟然都不夠用！便開始有了轉換工作的念頭。
　　在一次颱風夜的新聞中，猛然看到新聞畫面出現讓我感到驚心的事情，經電話確認才知道，朋友的家庭在風雨夜中出了意外，一個家庭的支柱，年輕的生命突然沒了、走了，心想，他年邁的父母、年輕的老婆與剛出生的女兒該怎麼辦？他們的無助、他們的生活，誰又能來幫助？萬一意外發生在自己身上，如何讓家人的傷害降低？誰又能料世事多變、人生無常、人有旦夕禍福呢？於是自投羅網的找上當時家人都不看好的保險行業。經接觸了解後，抱持著照顧自己也幫助別人、好東西與好朋友分享的理念，全心全力投入壽險行銷的工作。秉持過去的工作相關職能，堅持原本熱心樂觀單純的個性與態度，聽話、照做、接受公司的專業訓練及主管的經驗傳承，還有同事夥伴們的相互鼓勵，在這個助人且利己的舞台上，找到了自信、工作價值、客戶的肯定，還有職位的晉升、得獎的榮耀，讓自己更確定保險是一份愛與責任的表現。一路走來轉眼已18個年頭，感謝一路上支持、肯定及陪伴的客戶、公司、家人和朋友，夥伴，謝謝你們！
　　回想若干年前與老公到美國自助旅遊時，隨便ㄧ翻報紙便可見許多的保險廣告，都以保險「代理人」或「經紀人」的方式出現，出於好奇而請教當地朋友，朋友告訴我美國保險市場的情形及趨勢，在我心裡埋下了對「代理人」與「經紀人」這個專業領域及地位的想法，很清楚明白這ㄧ定是台灣未來的趨勢，如此才可能提供客戶全方位的財務規劃、得以造就自己的專業素養與地位，當下便期許自己勢必成為經代業中最專業的業務人員。
　　兩年前在保險公司的一次競賽的國外旅遊中，我結識了聯豪保代的夥伴，經引薦後前往公司深入了解，驚訝地發現，聯豪保代是一家已經營二十餘年，其制度、行政、內勤的配置、訓練的課程各方面都是如此地完整而有系統，對業務的品質要求或在內、外勤相互支援及IT系統的連結上，在在都表現出公司的務實、誠信並給予業務人員最高的尊重。此外，代理的商品更是完完整整的產、壽險商品，讓我能更全面、更放心的提供客戶多樣化的選擇及財務規劃。而實在誠信的經營、優質的工作環境、豐富的資源提供以及完整合理的業務制度，真是讓員工忠心、客戶安心！我相信我的選擇是對的！
　　 保險事業一路走來莫忘初衷，所有保險行銷過程中的酸甜苦辣都樂在其中，最後期許自己及夥伴們都能在聯豪這絢爛的保險舞台上更努力、更堅持，揮灑出一片更精采、更有意義的人生價值！